套期保值是企業(yè)什么部門的工作，新企業(yè)會計準則下套期保值怎么定義的

來源：整理時間：2023-07-26 21:50:17 編輯：金融知識手機版

1，新企業(yè)會計準則下套期保值怎么定義的

套期保值是指企業(yè)為規(guī)避外匯風險、利率風險、商品價格風險、股票價格風險、信用風險等，指定一項或一項以上套期工具，使套期工具的公允價值或現(xiàn)金流量變動，預期抵消被套期項目全部或部分公允價值或現(xiàn)金流量變動。套期分為公允價值套期、現(xiàn)金流量套期和境外經(jīng)營凈投資套期。

套期保值的基本做法就是買進或賣出與現(xiàn)貨市場交易數(shù)量相當，但交易地位相反的商品期貨合約，以期在未來某一時間通過賣出或買進相同的期貨合約，對沖平倉，結(jié)清期貨交易帶來的盈利或虧損，以此來補償或抵消現(xiàn)貨市場價格變動所帶來的實際價格風險或利益，使交易者的經(jīng)濟收益穩(wěn)定在一定的水平。套期保值是投資的一種減少風險保證收益的方法。

新企業(yè)會計準則下套期保值怎么定義的

2，期貨中的套期保值業(yè)務到底是什么意思誰能說明白點

首先要搞清楚什么叫期貨，從字面上看就是“遠期貨物”的意思，期貨之所以出現(xiàn)是為了確定未來的成本（購買貨物的成本）套期保值的做法是購買與到期貨物流向相反的期貨（比如自己6個月以后需要一頓大豆，那么現(xiàn)在就先購買一頓的大豆期貨合約；到購買大豆的時候，無論價格是上漲還是下跌，期貨也是相應的上漲或者下跌，到期賣出大豆合約），期貨市場上的盈虧會和現(xiàn)貨市場的盈虧相當，成本就能得到控制，也就是規(guī)避了價格波動帶來的風險。更嚴謹?shù)恼f法請看樓上那位！

套保簡單點就是怕漲買漲怕跌買跌　　股票指數(shù)期貨可以用來降低或消除系統(tǒng)性風險。股指期貨的套期保值又可分為賣期保值和買期保值。賣期保值是股票持有者（如投資者、承銷商、基金經(jīng)理等），為避免股價下跌而在期貨市場賣出所進行的保值；買期保值是指準備持有股票的個人或機構(gòu)（如打算通過認股及兼并另一家企業(yè)的公司等），為避免股份上升而在期貨市場買進所進行的保值。利用股指期貨進行保值的　　步驟如下：　　第一，計算出持有股票的市值總和?！　〉诙?，以到期月份的期貨價格為依據(jù)算出進行套期保值所需的合約個數(shù)?！　〉谌?，在到期日同時實行平倉，并進行結(jié)算，實現(xiàn)套期保值?！　±霉芍钙谪涍M行投機交易的方法如下：跟隨趨勢交易的原則?！　≮厔萁灰椎娘L險來自于投資者所建立的頭寸方向，與實際價格演澤方向相反而產(chǎn)生的虧損，這種虧損可以不斷擴大，所以趨勢交易有幾條必須堅守的原則：　　1）順應趨勢交易，在漲勢中做買單，在跌勢中做賣單，振蕩市作區(qū)間交易或離場觀望?！　?）嚴格設置止損，一般以資金量浮虧5％或關(guān)鍵技術(shù)位作為止損界限。止損是投機市場的生存基礎(chǔ)?！　?）控制好開倉頭寸，一般以資金量30％作為基本開倉量。這樣有足夠的資金緩沖反向行情并采取應對措施。

空頭套期保值：賣出期貨合約，以防止將來賣出現(xiàn)貨商品時因價格下跌而導致的損失。當賣出現(xiàn)貨商品時，將先以前賣出的期貨合約通過買進另一數(shù)量、類別和交割月份相等的期貨合約相對沖，以結(jié)束保值。亦稱賣期保值。多頭套期保值：多頭套期保值是指交易者先在期貨市場買進期貨，以便在將來現(xiàn)貨市場買進時不致于因價格上漲而給自己造成經(jīng)濟損失的一種期貨交易方式。通俗講就是給現(xiàn)貨企業(yè)上了一個保險。

套期保值有很多類型，以生產(chǎn)廠家為例吧假設你是一家輪胎廠，現(xiàn)在是3月份，你與橡膠供應商簽訂了5月份買入橡膠的合同（合同一般會預先簽哈，或者長期供貨合同這種），你3月份簽訂該合同的價格假設是20000元吧。但是根據(jù)各種市場分析，你預計5月份時候橡膠價格會全面下跌，你2萬買進橡膠，到5月份再用于生產(chǎn)輪胎的話，成本太高，可能就要虧錢，所以這時候你可以選擇期貨市場。你在簽合同的當天，到期貨市場上賣出5月份的橡膠合約，假設是18000元，然后到了5月份，果然橡膠大跌，跌倒12000了。而5月你賣出輪胎的時候，由于3月購入成本過高，而輪胎價格下跌，你就會虧一部分錢而同時刻在期貨市場，你將5月的橡膠合約買入平倉，每噸就賺了18000-12000=6000快錢，可以彌補或者抵消你在現(xiàn)貨市場賣出輪胎的虧損。只是舉例哈，可能情況與現(xiàn)實不符合

期貨中的套期保值業(yè)務到底是什么意思誰能說明白點

3，什么是套期保值

什么是套期保值？來源：金寶期貨時間：2005-02-23 11:01:22瀏覽：2524 次 套期保值概述 套期保值是指以回避現(xiàn)貨價格風險為目的的期貨交易行為。 傳統(tǒng)的套期保值： 是指生產(chǎn)經(jīng)營者在現(xiàn)貨市場上買進或賣出一定量的現(xiàn)貨商品的同時，在期貨市場上賣出或買進與現(xiàn)貨品種相同，數(shù)量相同，但方向相反的期貨商品（期貨合約），以一個市場的盈利彌補另一個市場的虧損，達到規(guī)避價格波動風險的目的。套期保值的作用 套期保值者是指那些把期貨市場作為價格風險轉(zhuǎn)移的場所，利用期貨合約作為將來在現(xiàn)貨市場上進行買賣商品的臨時替代物，對其現(xiàn)在買進（或者擁有，或?qū)頁碛校蕚湟院笫鄢龌驅(qū)硇枰I進商品的價格進行保值的廠商、機構(gòu)和個人。套期保值的原理 套期保值之所以能夠規(guī)避風險，是因為期貨市場上存在以下基本經(jīng)濟原理： （一）同種商品的期貨價格走勢與現(xiàn)貨價格走勢一致。 （二）現(xiàn)貨市場與期貨市場價格隨期貨合約到期日的臨近、兩者趨向一致。 套期保值的操作原理 （一）商品種類相同原則 （二）商品數(shù)量相同原則 （三）月份相同或相近原則 （四）交易方向相反原則 套期保值的應用 生產(chǎn)經(jīng)營企業(yè)面臨的價格波動風險最終可分為兩種：一種是擔心未來某種商品的價格上漲；另外一種是擔心未來某種商品的價格下跌。買入套期保值 買入套期保值就是指套期保值者先在期貨市場上買入與其將在現(xiàn)貨市場上買入的現(xiàn)貨商品數(shù)量相等、交割日期相同或相近的該商品期貨合約，及預先在期貨市場上買空，持有多頭頭寸。適用對象及范圍 1、加工制造企業(yè)為了防止日后購近原料是價格上漲的情況。 2、供貨商已經(jīng)跟需求方簽訂好現(xiàn)貨合同，將來交貨，但供貨方此時尚未購進貨源，擔心日后購進貨源時價格上漲。 3、需求方認為目前現(xiàn)貨市場的價格很合適，但由于資金不足或者缺少外匯或一時找不到符合規(guī)格的商品，或者倉庫已滿，不能立即買進現(xiàn)貨，擔心日后購進現(xiàn)貨價格上漲。賣出套期保值 賣出套期保值是指套期保值者先在期貨市場上賣出與其將在現(xiàn)貨市場上賣出的現(xiàn)貨商品數(shù)量相等，交割日期也相同或相近的該商品期貨合約適用對象及范圍： 1、直接生產(chǎn)商品期貨實物的生產(chǎn)廠家、農(nóng)場、工廠的手頭有庫存產(chǎn)品尚未銷售或即將生產(chǎn)、收獲某種商品實物期貨，擔心日后出售時價格下跌； 2、儲運商、貿(mào)易商手頭有庫存現(xiàn)貨未出售或儲運商、貿(mào)易商已簽訂將來以特定價格買進某一商品但未轉(zhuǎn)售出去，擔心日后出售時價格下跌； 3、加工制造企業(yè)擔心日后庫存原料價格下跌。  基差與套期保值 一、基差的概念 基差是某一特定地點某種商品的現(xiàn)貨價格與同種商品的某一特定合約價格間的價差基差=現(xiàn)貨價格-期貨價格 基差的作用 基差在期貨交易中是一個非常重要的概念，是衡量期貨價格與現(xiàn)貨價格關(guān)系的重要指標。基差是套期保值成功與否的基礎(chǔ) 套期保值者本著“兩面下注，反向操作，均等相對”的原則，同時在現(xiàn)貨市場上和期貨市場上反向操作，利用一個市場上的贏利來彌補另一個市場的虧損，在兩個市場之間建立一種“相互沖抵”機制，從而達到轉(zhuǎn)移價格風險的目的。

什么是套期保值

4，什么是套期保值對企業(yè)的作用

套期保值是用較小的基差風險替代較大的現(xiàn)貨價格波動風險套期保值者參與期貨市場，是為了避免現(xiàn)貨市場價格變動較大的風險、而接受基差變動這一相對較小的風險一、套期保值的基本原理 1、套期保值的概念套期保值是指把期貨市場當作轉(zhuǎn)移價格風險的場所，利用期貨合約作為將來在現(xiàn)貨市場上買賣商品的臨時替代物，對其現(xiàn)在買進準備以后售出商品或?qū)硇枰I進商品的價格進行保險的交易活動。 2、套期保值的基本特征套期保值的基本作法是，在現(xiàn)貨市場和期貨市場對同一種類的商品同時進行數(shù)量相等但方向相反的買賣活動，即在買進或賣出實貨的同時，在期貨市場上賣出或買進同等數(shù)量的期貨，經(jīng)過一段時間，當價格變動使現(xiàn)貨買賣上出現(xiàn)的盈虧時，可由期貨交易上的虧盈得到抵消或彌補。從而在"現(xiàn)"與"期"之間、近期和遠期之間建立一種對沖機制，以使價格風險降低到最低限度。 3、套期保值的邏輯原理套期之所以能夠保值，是因為同一種特定商品的期貨和現(xiàn)貨的主要差異在于交貨日期前后不一，而它們的價格，則受相同的經(jīng)濟因素和非經(jīng)濟因素影響和制約，而且，期貨合約到期必須進行實貨交割的規(guī)定性，使現(xiàn)貨價格與期貨價格還具有趨合性，即當期貨合約臨近到期日時，兩者價格的差異接近于零，否則就有套利的機會，因而，在到期日前，期貨和現(xiàn)貨價格具有高度的相關(guān)性。在相關(guān)的兩個市場中，反向操作，必然有相互沖銷的效果。二、套期保值的方法 1、生產(chǎn)者的賣期保值不論是向市場提供農(nóng)副產(chǎn)品的農(nóng)民，還是向市場提供銅、錫、鉛、石油等基礎(chǔ)原材料的企業(yè)，作為社會商品的供應者，為了保證其已經(jīng)生產(chǎn)出來準備提供給市場或尚在生產(chǎn)過程中將來要向市場出售商品的合理的經(jīng)濟利潤，以防止正式出售時價格的可能下跌而遭受損失，可采用賣期保值的交易方式來減小價格風險，即在期貨市場以賣主的身份售出數(shù)量相等的期貨作為保值手段。 2、經(jīng)營者賣期保值對于經(jīng)營者來說，他所面臨的市場風險是商品收購后尚未轉(zhuǎn)售出去時，商品價格下跌，這將會使他的經(jīng)營利潤減少甚至發(fā)生虧損。為回避此類市場風險，經(jīng)營者可采用賣期保值方式來進行價格保險。 3、加工者的綜合套期保值對于加工者來說，市場風險來自買和賣兩個方面。他既擔心原材料價格上漲，又擔心成品價格下跌，更怕原材料上升、成品價格下跌局面的出現(xiàn)。只要該加工者所需的材料及加工后的成品都可進入期貨市場進行交易，那么他就可以利用期貨市場進行綜合套期保值，即對購進的原材料進行買期保值，對其產(chǎn)品進行賣期保值，就可解除他的后顧之憂，鎖牢其加工利潤，從而專門進行加工生產(chǎn)。三、套期保值的作用企業(yè)是社會經(jīng)濟的細胞，企業(yè)用其擁有或掌握的資源去生產(chǎn)經(jīng)營什么、生產(chǎn)經(jīng)營多少以及如何生產(chǎn)經(jīng)營，不僅直接關(guān)系到企業(yè)本身的生產(chǎn)經(jīng)濟效益，而且還關(guān)系到社會資源的合理配置和社會經(jīng)濟效益提高。而企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營決策正確與否的關(guān)鍵，在于能否正確地把握市場供求狀態(tài)，特別是能否正確掌握市場下一步的變動趨勢。期貨市場的建立，不僅使企業(yè)能通過期貨市場獲取未來市場的供求信息，提高企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營決策的科學合理性，真正做到以需定產(chǎn)，而且為企業(yè)通過套期保值來規(guī)避市場價格風險提供了場所，在增進企業(yè)經(jīng)濟效益方面發(fā)揮著重要的作用。四、套期保值策略為了更好實現(xiàn)套期保值目的，企業(yè)在進行套期保值交易時，必須注意以下程序和策略。（1）堅持"均等相對"的原則。"均等"，就是進行期貨交易的商品必須和現(xiàn)貨市場上將要交易的商品在種類上相同或相關(guān)數(shù)量上相一致。"相對"，就是在兩個市場上采取相反的買賣行為，如在現(xiàn)貨市場上買，在期貨市場則要賣，或相反。（2）應選擇有一定風險的現(xiàn)貨交易進行套期保值。如果市場價格較為穩(wěn)定，那就不需進行套期保值，進行保值交易需支付一定費用。（3）比較凈冒險額與保值費用，最終確定是否要進行套期保值。（4）根據(jù)價格短期走勢預測，計算出基差（即現(xiàn)貨價格和期貨價格之間的差額）預期變動額，并據(jù)此作出進入和離開期貨市場的時機規(guī)劃，并予以執(zhí)行。

5，什么是套期保值

套期保值是針對企業(yè)的，企業(yè)通過套期保值來規(guī)避價格波動的風險，每個商品期貨品種都可以做套期保值，包括黃金，黃金生產(chǎn)企業(yè)及相關(guān)企業(yè)都可以參與

一、套期保值的基本原理 1、套期保值的概念：套期保值是指把期貨市場當作轉(zhuǎn)移價格風險的場所，利用期貨合約作為將來在現(xiàn)貨市場上買賣商品的臨時替代物，對其現(xiàn)在買進準備以后售出商品或?qū)硇枰I進商品的價格進行保險的交易活動。 2、套期保值的基本特征：套期保值的基本作法是，在現(xiàn)貨市場和期貨市場對同一種類的商品同時進行數(shù)量相等但方向相反的買賣活動，即在買進或賣出實貨的同時，在期貨市場上賣出或買進同等數(shù)量的期貨，經(jīng)過一段時間，當價格變動使現(xiàn)貨買賣上出現(xiàn)的盈虧時，可由期貨交易上的虧盈得到抵消或彌補。從而在“現(xiàn)”與“期”之間、近期和遠期之間建立一種對沖機制，以使價格風險降低到最低限度。 3、套期保值的邏輯原理：套期之所以能夠保值，是因為同一種特定商品的期貨和現(xiàn)貨的主要差異在于交貨日期前后不一，而它們的價格，則受相同的經(jīng)濟因素和非經(jīng)濟因素影響和制約，而且，期貨合約到期必須進行實貨交割的規(guī)定性，使現(xiàn)貨價格與期貨價格還具有趨合性，即當期貨合約臨近到期日時，兩者價格的差異接近于零，否則就有套利的機會，因而，在到期日前，期貨和現(xiàn)貨價格具有高度的相關(guān)性。在相關(guān)的兩個市場中，反向操作，必然有相互沖銷的效果。二、套期保值的方法 1、生產(chǎn)者的賣期保值：不論是向市場提供農(nóng)副產(chǎn)品的農(nóng)民，還是向市場提供銅、錫、鉛、石油等基礎(chǔ)原材料的企業(yè)，作為社會商品的供應者，為了保證其已經(jīng)生產(chǎn)出來準備提供給市場或尚在生產(chǎn)過程中將來要向市場出售商品的合理的經(jīng)濟利潤，以防止正式出售時價格的可能下跌而遭受損失，可采用賣期保值的交易方式來減小價格風險，即在期貨市場以賣主的身份售出數(shù)量相等的期貨作為保值手段。 2、經(jīng)營者賣期保值：對于經(jīng)營者來說，他所面臨的市場風險是商品收購后尚未轉(zhuǎn)售出去時，商品價格下跌，這將會使他的經(jīng)營利潤減少甚至發(fā)生虧損。為回避此類市場風險，經(jīng)營者可采用賣期保值方式來進行價格保險。 3、加工者的綜合套期保值：對于加工者來說，市場風險來自買和賣兩個方面。他既擔心原材料價格上漲，又擔心成品價格下跌，更怕原材料上升、成品價格下跌局面的出現(xiàn)。只要該加工者所需的材料及加工后的成品都可進入期貨市場進行交易，那么他就可以利用期貨市場進行綜合套期保值，即對購進的原材料進行買期保值，對其產(chǎn)品進行賣期保值，就可解除他的后顧之憂，鎖牢其加工利潤，從而專門進行加工生產(chǎn)。三、套期保值的作用企業(yè)是社會經(jīng)濟的細胞，企業(yè)用其擁有或掌握的資源去生產(chǎn)經(jīng)營什么、生產(chǎn)經(jīng)營多少以及如何生產(chǎn)經(jīng)營，不僅直接關(guān)系到企業(yè)本身的生產(chǎn)經(jīng)濟效益，而且還關(guān)系到社會資源的合理配置和社會經(jīng)濟效益提高。而企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營決策正確與否的關(guān)鍵，在于能否正確地把握市場供求狀態(tài)，特別是能否正確掌握市場下一步的變動趨勢。期貨市場的建立，不僅使企業(yè)能通過期貨市場獲取未來市場的供求信息，提高企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營決策的科學合理性，真正做到以需定產(chǎn)，而且為企業(yè)通過套期保值來規(guī)避市場價格風險提供了場所，在增進企業(yè)經(jīng)濟效益方面發(fā)揮著重要的作用。四、套期保值策略為了更好實現(xiàn)套期保值目的，企業(yè)在進行套期保值交易時，必須注意以下程序和策略。（1）堅持“均等相對”的原則?！熬取保褪沁M行期貨交易的商品必須和現(xiàn)貨市場上將要交易的商品在種類上相同或相關(guān)數(shù)量上相一致?！跋鄬Α保褪窃趦蓚€市場上采取相反的買賣行為，如在現(xiàn)貨市場上買，在期貨市場則要賣，或相反；（2）應選擇有一定風險的現(xiàn)貨交易進行套期保值。如果市場價格較為穩(wěn)定，那就不需進行套期保值，進行保值交易需支付一定費用；（3）比較凈冒險額與保值費用，最終確定是否要進行套期保值；（4）根據(jù)價格短期走勢預測，計算出基差（即現(xiàn)貨價格和期貨價格之間的差額）預期變動額，并據(jù)此作出進入和離開期貨市場的時機規(guī)劃，并予以執(zhí)行。五、套期保值舉例 1. 買入套期保值：（又稱多頭套期保值）是在期貨市場中購入期貨，以期貨市場的多頭來保證現(xiàn)貨市場的空頭，以規(guī)避價格上漲的風險。例：油脂廠3月份計劃兩個月後購進100噸大豆，當時的現(xiàn)貨價為每噸 0.22萬元，5月份期貨價為每噸0.23萬元。該廠擔心價格上漲，于是買入100 噸大豆期貨。到了5月份，現(xiàn)貨價果然上漲至每噸0.24萬元，而期貨價為每噸0.25萬元。該廠于是買入現(xiàn)貨，每噸虧損 0.02萬元；同時賣出期貨，每噸盈利0.02萬元。兩個市場的盈虧相抵，有效地鎖定了成本。 2. 賣出套期保值：（又稱空頭套期保制值）是在期貨市場出售期貨，以期貨市場上的空頭來保證現(xiàn)貨市場的多頭，以規(guī)避價格下跌的風險。例：5月份供銷公司與橡膠輪胎廠簽訂8月份銷售100噸天然橡膠的合同，價格按市價計算，8月份期貨價為每噸 1.25萬元。供銷公司擔心價格下跌，于是賣出100噸天然橡膠期貨。8月份時，現(xiàn)貨價跌至每噸1.1 萬元。該公司賣出現(xiàn)貨，每噸虧損0.1萬元；又按每噸 1.15 萬元價格買進 100 噸的期貨，每噸盈利0.1萬元。兩個市場的盈虧相抵，有效地防止了天然橡膠價格下跌的風險。