他做的有玉米期貨,小麥期貨和棉花期貨。至于,利佛莫爾為什么最后選擇自殺,請參考,并非是1939年做空小麥期貨,而后破產(chǎn)自殺,于是開始買進(jìn)小麥期貨,隨后又在高點(diǎn)賣出期貨,早在空殼公司時他就開始做期貨了,只是研究期貨不像股票那樣刻苦,但相比較而言,他更喜歡做股票,在他的交易中尤其是股票買賣比較多,商品期貨也有一些交易。
1、利佛莫爾1939年做空小麥期貨,結(jié)果價格暴漲,他破產(chǎn)自殺,期貨為什么如此殘酷?
在《股票大作手回憶錄》中,利佛莫爾提及了對商品交易,尤其是棉花和小麥交易的心路歷程。利佛莫爾1877年出生于馬塞諸塞州,一生三次婚姻,數(shù)次大起大落,被譽(yù)為投機(jī)之王。需要更正地是,1925年,48歲的時候,在市場上升過程中,他買進(jìn)500萬蒲式耳小麥,并在市場頂部轉(zhuǎn)而看空,賣空了5000萬蒲式耳,此役獲利1000萬美元,
他于1029年大蕭條中做空,獲利1億美元左右,達(dá)到人生的頂峰。1940年,用左輪手槍對著頭部自殺身亡,因此,并非是1939年做空小麥期貨,而后破產(chǎn)自殺。至于,利佛莫爾為什么最后選擇自殺,請參考:利弗莫爾經(jīng)歷了三次破產(chǎn)都挺過來了,為什么最后選擇放棄?https://www.wukong.com/question/6676686085935857927/利弗莫爾在做股票的同時,也一直在做期貨,
早在空殼公司時他就開始做期貨了,只是研究期貨不像股票那樣刻苦,但相比較而言,他更喜歡做股票,在他的交易中尤其是股票買賣比較多,商品期貨也有一些交易。他覺得期貨交易像商品生意,不管是小麥、玉米還是棉花,只需要了解供求的現(xiàn)況和前景,用不著像做股票那樣對許多情況進(jìn)行猜測,也用不著防范內(nèi)線集團(tuán),不會有增發(fā)或不發(fā)紅利的突發(fā)事件。
他做的有玉米期貨,小麥期貨和棉花期貨,棉花期貨做的一直非常成功。利弗莫爾很堅決地告訴他,合作不可能,但是如果有資金需求的話,可以為他提供幫助。托馬斯表示不會接受他的借款然后,托馬斯問起他七月份棉花的事情,他和盤托出,還詳細(xì)說明了自己是如何交易的,買了多少棉花,價格如何,在這個特殊時期,他本該保持謹(jǐn)慎的,可是,碰到一個自己心目中的偶像,他完全忘記了自我保護(hù)。
他在做棉花的同時,還做了大量的小麥,小麥的操作很漂亮,給他帶來了可觀的利潤,但是他卻早早的拋出了,拋出后小麥價格一路飆升,每包上漲了20美分,如果當(dāng)初不是過早的拋出,應(yīng)該能盈利800萬美元。當(dāng)時的情況是,他預(yù)計冬春小麥?zhǔn)粘苫靖瓿制?,但是考慮到工人罷工,運(yùn)輸會受到影響,當(dāng)罷工停止,以及冬春小麥同時“向市場傾倒巨量的小麥”的時候,那么價格肯定下跌,
于是開始買進(jìn)小麥期貨,隨后又在高點(diǎn)賣出期貨。市場也完全按他的預(yù)判在進(jìn)行著,但是他糊涂的把盈利的小麥拋掉,卻堅守著虧損的棉花。想想以前做安鈉康達(dá)的時候,他止損多么堅決呀!可是現(xiàn)在,他任由賬面的虧損擴(kuò)大,不但不止損,還不停的加倉,雖然他對股票研究很深,有自己的一套原則,然而,這次在期貨市場上他犯了個錯誤,沒有讓盈利的奔跑,反而放大了虧損,以至于“此生犯了一個重大的錯誤!”盡管如此,他隨后在市場上東山再起,而且還是從股票市場上大幅獲利,并在大蕭條中做空而獲利1億美元左右,達(dá)到人生的頂峰!。
2、無為在期貨中如何解讀?
之所以無為,是因?yàn)橐?guī)則至上,建立了規(guī)則之后,所有的交易實(shí)際上都是規(guī)則在處理。就猶如十字路口的紅綠燈系統(tǒng),紅燈停,綠燈行,同樣,什么樣的走勢我們要開倉,什么樣的行情我們要止損,什么樣的行情我們要止盈,我們開多少倉位等等,這些都是由自己的交易規(guī)則統(tǒng)一處理的。這些規(guī)則組合起來,就是期貨交易系統(tǒng),我記得索羅斯曾經(jīng)說過:好的交易都是無聊的。
因?yàn)樽屇愀杏X到無聊的交易,說明你對處理風(fēng)險和收益的過程已經(jīng)融會貫通,完全是符合自己的交易模式的,而符合自己交易模式的交易,就是好的交易。如果一個期貨交易者他的規(guī)則建立的非常完整,那么他的交易一定是一個無為的過程,他只需要用自己的規(guī)則去跟隨走勢交易即可,他以走勢為王,他順著趨勢去跟蹤,他沒有執(zhí)念,他只需要執(zhí)行…我曾經(jīng)跟很多人說過,你看一個交易者的水平,先看他的盤面,如果他的顯示屏很多,每一個盤面上都是各種各樣的技術(shù)指標(biāo)堆積在上面,顯得非常高大上,而且各個顯示器上的數(shù)字各種各樣的跳動,開盤期間根本不允許打擾,全神貫注的盯著盤面的話那么他的水平應(yīng)該不高…但是可能電視沒少看…相反,如果在開盤期間,你發(fā)現(xiàn)一個有大量持倉的交易者的看圖界面竟然是系統(tǒng)默認(rèn)界面,而且他的電腦桌面動不動就黑屏了,你問他具體有什么持倉都不太記得了…那么這個人可能是一個高手。