為什么存在基差，計(jì)算一組數(shù)據(jù)的基差是為了掌握這組數(shù)據(jù)的什么

來源：整理時間：2023-03-23 19:49:21 編輯：金融知識手機(jī)版

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1，計(jì)算一組數(shù)據(jù)的基差是為了掌握這組數(shù)據(jù)的什么
2，為什么我的成基差
3，什么是期貨的基差
4，為什么會存在異方差
5，基差是什么

1，計(jì)算一組數(shù)據(jù)的基差是為了掌握這組數(shù)據(jù)的什么

應(yīng)該是為了組數(shù)和組距把

計(jì)算一組數(shù)據(jù)的基差是為了掌握這組數(shù)據(jù)的什么

2，為什么我的成基差

有一部分的原因是因?yàn)槟銢]有用心。自然也有一部分，你基礎(chǔ)差的關(guān)系咯。

為什么我的成基差

3，什么是期貨的基差

基差就是現(xiàn)貨商品的價(jià)格與相同商品的期貨價(jià)格之間的差額?；?現(xiàn)貨商品的價(jià)格-期貨價(jià)格

現(xiàn)貨價(jià)格減去當(dāng)月的期貨價(jià)格

什么是期貨的基差

4，為什么會存在異方差

若誤差方差或因變量方差不滿足方差齊性條件，則在不同的X取值處，Y的實(shí)際分散程度不同，則回歸線的預(yù)測在不同的X點(diǎn)準(zhǔn)確度不同，回歸預(yù)測效果不穩(wěn)定，或者說此時在不同的X水平，其與Y的關(guān)系是有很大差別的，無法用單一的回歸方程去預(yù)測Y。

原因： 1.常來源于截面數(shù)據(jù)； 2.來源于測量誤差和模型中被省略的一些因素對被解釋變量的影響； 3.有時產(chǎn)生于計(jì)量經(jīng)濟(jì)模型所研究問題的本身； 4.用分組數(shù)據(jù)估計(jì)經(jīng)濟(jì)計(jì)量模型也是異方差性的重要來源。拓展介紹：異方差性（heteroscedasticity ）是相對于同方差而言的。所謂同方差，是為了保證回歸參數(shù)估計(jì)量具有良好的統(tǒng)計(jì)性質(zhì)，經(jīng)典線性回歸模型的一個重要假定：總體回歸函數(shù)中的隨機(jī)誤差項(xiàng)滿足同方差性，即它們都有相同的方差。如果這一假定不滿足，即：隨機(jī)誤差項(xiàng)具有不同的方差，則稱線性回歸模型存在異方差性。

5，基差是什么

基差可能是負(fù)的，也可能是正的。基差有時為正(此時稱為反向市場)，這時候現(xiàn)貨價(jià)格>期貨價(jià)格；有時為負(fù)(此時稱為正向市場)，這時候，現(xiàn)貨價(jià)格

　基差=現(xiàn)貨價(jià)格-期貨價(jià)格?；钣袝r為正，有時為負(fù)因此，基差是期貨價(jià)格與現(xiàn)貨價(jià)格之間實(shí)際運(yùn)行變化的動態(tài)指標(biāo)。

基差　　理論上認(rèn)為，期貨價(jià)格是市場對未來現(xiàn)貨市場價(jià)格的預(yù)估值，兩者之間存在密切的聯(lián)系。由于影響因素的相近，期貨價(jià)格與現(xiàn)貨價(jià)格往往表現(xiàn)出同升同降的關(guān)系；但影響因素又不完全相同，因而兩者的變化幅度也不完全一致，現(xiàn)貨價(jià)格與期貨價(jià)格之間的關(guān)系可以用基差來描述。基差就是某一特定地點(diǎn)某種商品的現(xiàn)貨價(jià)格與同種商品的某一特定期貨合約價(jià)格間的價(jià)差，即，基差=現(xiàn)貨價(jià)格-期貨價(jià)格?；钣袝r為正（此時稱為反向市場），有時為負(fù)（此時稱為正向市場），因此，基差是期貨價(jià)格與現(xiàn)貨價(jià)格之間實(shí)際運(yùn)行變化的動態(tài)指標(biāo)。　　基差的變化對套期保值的效果有直接的影響。從套期保值的原理不難看出，套期保值實(shí)際上是用基差風(fēng)險(xiǎn)替代了現(xiàn)貨市場的價(jià)格波動風(fēng)險(xiǎn)，因此從理論上講，如果投資者在進(jìn)行套期保值之初與結(jié)束套期保值之時基差沒有發(fā)生變化，就可能實(shí)現(xiàn)完全的套期保值。因此，套期保值者在交易的過程中應(yīng)密切關(guān)注基差的變化，并選擇有利的時機(jī)完成交易。　　同時，由于基差的變動比期貨價(jià)格和現(xiàn)貨價(jià)格各自本身的波動要相對穩(wěn)定一些，這就為套期保值交易提供了有利的條件；而且，基差的變化主要受制于持有成本，這也比直接觀察期貨價(jià)格或現(xiàn)貨價(jià)格的變化方便得多。　　基差分為負(fù)數(shù)，正數(shù)，及零的三種市場情況：　　1 基差為負(fù)的正常情況：　　在正常的商品供求情況下，參考價(jià)持有成本及風(fēng)險(xiǎn)的原因，基差一般應(yīng)為負(fù)數(shù)，即期貨價(jià)格應(yīng)大于該商品的現(xiàn)貨價(jià)格。　　2 基差為正數(shù)的倒置市況：　　當(dāng)市場商品供應(yīng)出現(xiàn)短缺，供不應(yīng)求的現(xiàn)象時，現(xiàn)貨價(jià)格高于期貨價(jià)格。　　3 基差為零的市場情況：　　當(dāng)期貨合約越接近交割期，基差越來越接近零。　　對買入套期保值者有利的基差變化：　　1 期貨價(jià)格上漲，現(xiàn)貨價(jià)格不變，基差變?nèi)酰Y(jié)束套期保值交易就能在保值的同時獲取額外的利潤。　　2 期貨價(jià)格不變，現(xiàn)貨價(jià)格下跌，基差變?nèi)?，結(jié)束套期保值交易就能在保值的同時獲取額外的利潤。　　3 期貨價(jià)格上漲，現(xiàn)貨價(jià)格下跌，基差極弱，結(jié)束套期保值交易就能在保值的同時在兩個市場獲取額外的利潤。　　4 期貨價(jià)格和現(xiàn)貨價(jià)格都上漲，但期貨價(jià)格上漲幅度比現(xiàn)貨價(jià)格大，基差變?nèi)?，結(jié)束套期保值交易就能在保值的同時獲取額外的利潤。　　5 期貨價(jià)格和現(xiàn)貨價(jià)格都下跌，但現(xiàn)貨價(jià)格下跌的幅度比期貨價(jià)格大，基差變?nèi)?，結(jié)束套期保值交易就能在保值的同時獲取額外的利潤。　　6 現(xiàn)貨價(jià)格從期貨價(jià)格之上跌破下降，基差變?nèi)?，結(jié)束套期保值交易就能在保值的同時獲取額外的利潤。　　對賣出套期保值有利的基差變化：　　1 期貨價(jià)格下跌，現(xiàn)貨價(jià)格不變，基差變強(qiáng)，結(jié)束套期保值就能在保值的同時獲取額外的利潤。　　2 期貨價(jià)格不變，現(xiàn)貨價(jià)格上漲，基差變強(qiáng)，結(jié)束套期保值就能在保值的同時獲取額外的利潤。　　3 期貨價(jià)格下跌，現(xiàn)貨價(jià)格上漲，基差變極強(qiáng)，結(jié)束套期保值就能在保值的同時在兩個市場獲取額外的利潤。　　4 期貨價(jià)格和現(xiàn)貨價(jià)格都上漲，但現(xiàn)貨價(jià)格上漲幅度比期貨大，基差變強(qiáng)，結(jié)束套期保值交易就能在保值的同時獲取額外的利潤。　　5 期貨價(jià)格和現(xiàn)貨價(jià)格都下跌，但期貨價(jià)格下跌幅度比現(xiàn)貨大，基差變強(qiáng)，結(jié)束套期保值交易就能在保值的同時獲取額外的利潤。　　6 現(xiàn)貨價(jià)格從期貨價(jià)格以下突然上漲，基差變強(qiáng)，結(jié)束套期保值交易就能在保值的同時獲取額外的利潤。　　基差是指某一時刻、同一地點(diǎn)、同一品種的現(xiàn)貨價(jià)與期貨價(jià)的差。由于期貨價(jià)格和現(xiàn)貨價(jià)格　　都是波動的，在期貨合同的有效期內(nèi)，基差也是波動的?；畹牟淮_定性被稱為基差風(fēng)險(xiǎn)。利用　　期貨合約套期保值的目標(biāo)便是使基差波動為零，期末基差與期初基差之間正的偏差使投資不僅可　　以保值還可以盈利；而負(fù)的偏差則為虧損，說明沒有完全實(shí)現(xiàn)套期保值。應(yīng)該還比較詳細(xì)吧！你認(rèn)真多看幾遍能懂的！

基差是指某一特定商品在某一特定時間和地點(diǎn)的現(xiàn)貨價(jià)格與該商品在期貨市場的期貨價(jià)格之差，即：基差＝現(xiàn)貨價(jià)格一期貨價(jià)格。參照物不同，基差結(jié)果不同。就同一市場而言，不同時期的基差理論上應(yīng)充分反映著持有成本，即持有成本的那部分基差是隨著時間而變動的，離期貨合約到期的時間越長，持有成本就越大，而當(dāng)非常接近合約的到期日時，就某地的現(xiàn)貨價(jià)格與期貨價(jià)格而言必然幾乎相等，而農(nóng)產(chǎn)品、礦產(chǎn)品等的基差將縮小成僅僅反映運(yùn)輸成本。以近月期貨價(jià)為參照，就是近月基差；以遠(yuǎn)月期貨價(jià)為參照，就是遠(yuǎn)月基差。