了解完公司的運作后，我們再仔細看看，作為出借人的你，是如何一步一步地把錢借給借款人的，核心的業(yè)務流程又是怎樣一環(huán)一環(huán)相扣的。其中，最成功的P2P公司，要數美國的LendingClub（借貸俱樂部），在金融產品行業(yè)里面，用戶的LTV（生命周期中價值）是十分值得重視的，畢竟投資和出借一樣，都是頻次低，單次投資資金量大的行當。

1、P2P公司倒閉的原因是什么？

就在剛剛過去的6月份，出現了以唐小僧、善林、聯壁等為代表的網貸平臺集中倒閉、跑路的現象。據統(tǒng)計6月份，全國共計有46家網貸平臺出現問題，那么，今年為啥會集中頻發(fā)P2P平臺倒閉潮呢？首先，金融監(jiān)管趨嚴。上周，全國公安機關打擊非法集資犯罪專項行動部署推進會召開，公安部部長出席并講話，決定組織開展打擊非法集資犯罪專項行動，

盡管公安機關只是打擊非法集資犯罪，并不針對P2P網貸這個行業(yè)。但是一些P2P平臺在日常經營中，因為疏于受到外界監(jiān)管，或多或少都存在著這類違法行為，于是產生了大量的倒閉潮，再者，時至年中，整個市場出現了錢荒的問題，在市場流動性緊缺的情況下，P2P網貸平臺很容易因為發(fā)生資金鏈斷裂而出現倒閉現象。因為本來如果發(fā)生了資金鏈斷裂的問題，可以通過“借新還舊”的方式來度過短時的危機，而現在融資渠道被堵，只能選擇關門歇業(yè)，

再次,原本定于2018年6月底前完成的P2P網絡借貸備案工作已延期。本來宣布網貸備案年中要落實時，很多P2P平臺擔心一旦上升到符合監(jiān)管要求，恐怕合規(guī)成本會大幅上升，企業(yè)肯定承受不了這樣的高成本，同時，多數網貸平臺也很難短期內符合網貸備案所提出的合規(guī)要求。然而隨著網貸備案延期，相當一部分平臺已經等不到備案實施了，

2、P2P公司都是怎么運作的？

了解一下P2P公司是怎么運作的行業(yè)里，有個專門的術語叫做北斗星指標，寓意利用這些指標，像北斗星一樣起到方向指引的作用，通常這些指標數量較少，但是環(huán)環(huán)相扣，我們利用它們指引業(yè)務的發(fā)展，同時衡量產品的效果。而在P2P行業(yè)里，大家一般會用下面這些指標來指導工作，每個P2P產品基本都是圍繞著這些重要指標來做產品迭代，通過這些指標，我們去了解一下P2P公司的內部是怎么運作的：待收金額=成交額-退出金額所謂待收金額，是指出借人在P2P平臺上出借成功后，因為項目還沒到期，待收回來的本金和利息，

當有借用人還款時，待收金額就會減少，相反借用人借款成功后，待收金額就會增加，所以待收金額是一個時常波動的數據，并不會只升不降，又或者只降不升。這個是一級指標，也是所有指標中的重中之重，當待收金額趨向穩(wěn)定時，說明成交和退出都趨向了穩(wěn)定，也就是在用戶層面，已經能形成有利于公司發(fā)展，正向的投資頻率，待收指標的壓力，一般會分散在一級部門的每個部門負責人身上，尤其是產品和運用部門。

當然待收金額并不是越高越好，因為這些資金是有成本的，從用戶出借開始的那一刻，就已經在算利息了，如果你不能最高效率地運用這筆資金，無疑是在為自己制造虧損，所以平臺總的待收金額，應該剛好等于平臺借出去的總金額，這是最完美的狀態(tài)。但待收金額又是由成交額和退出金額的差額所決定的，退出金額可以由投資期限推算而出，相對來說，退出金額都是一個趨向于穩(wěn)定的數值，尤其在市場平和、沒有恐慌的時候，

那么這時，成交額就顯得很重要了。成交額=新用戶成交額 老用戶成交額所謂成交額，就是在某段時間區(qū)間內，出借人在P2P借貸平臺上的出借總額，他們通常會把這種出借稱之為“投資”，所以也常常以投資額著稱，金融類產品的成交額都會分為兩部分：新用戶成交額和老用戶成交額，新用戶和老用戶唯一的區(qū)分，就是看他有沒有首次出借，而這些一般都會由兩個不同的部門來負責：其中推廣、營銷、投放職能類的部門需要對新用戶的成交額負責，除了少部分需求十分明確自己“找上門”的新用戶外，大部分市場上的新用戶都是靠他們拉過來的。