和私募基金管理人只能為自己募集基金私募。秦征律師對《辦法》涉及的十大核心規(guī)則進行了詳細解釋:1 .有限私募合法的基金募集主體《辦法》第二條和第四條規(guī)定私募基金募集主體只有兩類，注冊私募基金管理人直接銷售；具有基金銷售業(yè)務資格并為基金業(yè)協(xié)會會員的機構代銷，關于私募 Fund的法。

目錄第一部分綜合規(guī)則5一、《中華人民共和國證券法》5二。中華人民共和國證券投資基金法。私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法76四。證監(jiān)會對私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法有關規(guī)定的解釋(一)84五、對投資基金監(jiān)督管理暫行辦法有關規(guī)定的解釋(二)86第二部分基金業(yè)協(xié)會規(guī)則88 I. 私募投資基金管理人登記和基金備案辦法88 II .關于進一步規(guī)范私募基金管理人登記的公告93三。私募基金管理人登記中國基金業(yè)協(xié)會負責人回答關于進一步規(guī)范的公告實施相關問題私募基金管理人登記101五、中國基金業(yè)協(xié)會負責人回答關于進一步規(guī)范的公告私募基金管理人登記107六、關于進一步優(yōu)化關于基金登記備案若干措施的通知115 VII。關于完善私募基金管理人登記備案的通知117八。私募基金登記備案相關問題解答(一)119九。私募基金登記備案相關問題解答(二)120 X。

信息披露是私募基金行業(yè)實現(xiàn)自律管理的關鍵環(huán)節(jié)，也是投資者了解私募基金并做出投資決策的重要依據(jù)。由于大多數(shù)投資者不直接參與私募基金的投資運作，隨著私募基金行業(yè)的快速發(fā)展，投資者與私募基金管理人之間的信息不對稱問題日益突出，導致投資者面臨更高的道德風險。為切實保護投資者知情權，規(guī)范私募基金信息披露，中國基金業(yè)協(xié)會于2016年2月4日發(fā)布了私募投資基金信息披露管理辦法(以下簡稱《辦法》)。

1.信息披露義務人是誰？明確信息披露義務人是實施信息披露的前提和基礎?！掇k法》指出，信息披露義務人是指私募基金管理人和私募基金托管人，以及法律、行政法規(guī)、中國證監(jiān)會和中國基金業(yè)協(xié)會規(guī)定的負有信息披露義務的法人和其他組織。可見，信息披露義務人不僅限于私募基金管理人、托管人，還可能包括其他主體。

根據(jù)中國資產(chǎn)管理協(xié)會關于基金從業(yè)人員資格管理和后續(xù)職業(yè)培訓的相關規(guī)定，基金從業(yè)人員每年應當參加不少于15學時的后續(xù)職業(yè)培訓，其中必修內(nèi)容不少于10學時，選修內(nèi)容不超過5學時。為促進基金行業(yè)健康發(fā)展，不斷提高從業(yè)人員守法意識和職業(yè)素質(zhì)，對基金從業(yè)人員進行繼續(xù)教育。取得基金從業(yè)資格或者基金銷售業(yè)務資格的人員，自注冊第二年起，每年應當完成不少于15小時的后續(xù)職業(yè)培訓。

這里的注冊是指通過考核后正式加入某機構私募，該機構在員工系統(tǒng)中注冊基金從業(yè)資格。沒找機構注冊的，就是沒有資格證，不需要做后續(xù)職業(yè)培訓。后續(xù)職業(yè)培訓要求:根據(jù)中國資產(chǎn)管理協(xié)會基金從業(yè)人員資格管理和后續(xù)職業(yè)培訓的相關規(guī)定，取得基金從業(yè)人員或者基金銷售業(yè)務資格的人員，自注冊第二年起，每年應當完成不少于15小時的后續(xù)職業(yè)培訓，其中職業(yè)道德培訓不少于5小時。

私募基金是中國財富管理行業(yè)的新生力量，也是影子銀行的重要成員。私募基金實行備案制管理后，監(jiān)管機構一方面拓寬投資渠道、掃清障礙，另一方面大力加強監(jiān)管、打擊違法行為，試圖將游離于政策之外的“雜牌軍”轉(zhuǎn)變?yōu)橥顿Y行為規(guī)范、內(nèi)部治理合規(guī)的“正規(guī)軍”。然而，對于不斷增加和復雜的法律法規(guī)體系，從業(yè)者總有一些無從下手的煩惱。

1 私募基金發(fā)展背景私募基金是中國財富管理行業(yè)的新生力量。它屬于某種程度上履行金融機構職能的“準金融機構”，但并未發(fā)放金融牌照，卻也是影子銀行規(guī)避金融監(jiān)管、進行監(jiān)管套利的重要成員。對于私募 Fund，監(jiān)管政策根據(jù)經(jīng)濟發(fā)展形勢、金融風險形勢、國家金融政策導向和行業(yè)發(fā)展情況進行了動態(tài)調(diào)整。從行業(yè)發(fā)展和監(jiān)管方式來看私募基金行業(yè)的發(fā)展可以分為以下幾個階段:第一階段:亂世時代。

04 4月15日，中國資產(chǎn)管理協(xié)會正式發(fā)布私募《基金募集管理辦法》(以下簡稱《辦法》)，并于7月15日起施行。秦征律師對《辦法》涉及的十大核心規(guī)則進行了詳細解釋:1 .有限私募合法的基金募集主體《辦法》第二條和第四條規(guī)定私募基金募集主體只有兩類，注冊私募基金管理人直接銷售；具有基金銷售業(yè)務資格并為基金業(yè)協(xié)會會員的機構代銷。和私募基金管理人只能為自己募集基金私募。

本所律師認為，實踐中，很多不具備資質(zhì)、條件和能力的募捐組織和人員，對非法銷售行為屢禁不止。該規(guī)定明確了私募基金募集的法律主體，有利于市場篩選。證監(jiān)會最新窗口明確，公募基金和私募 Fund的銷售團隊必須相互獨立。這就對私募配資從業(yè)人員的專業(yè)性提出了門檻限制，可以在一定程度上提高基金銷售與客戶風險承受能力的匹配度，降低銷售糾紛發(fā)生的概率。

財經(jīng)網(wǎng)站8月18日2008年3月，中國基金業(yè)將迎來十周年?！吨袊C券投資基金年鑒》聯(lián)合相關行業(yè)單位，在全國十大城市開展“慶祝中國基金業(yè)十周年——中國基金投資者服務之旅”。以下是中國銀河證券基金研究中心高級分析師王群航的發(fā)言。王:女士們、先生們，大家好。今天很高興和大家分享基金的經(jīng)驗。剛才是基金公司的人。作為旁觀者，我也是獨立的第三方。我給大家分享一下我做基金研究的經(jīng)驗，以及如何做基金研究。

讓我先介紹一下我的公司。我的公司是中銀證券有限責任公司，公司研究中心下面有一個基金研究中心。我們中心剛起步，領導看到開放式基金發(fā)展前景好，成立了基金研究中心。這個部門主要致力于搭建投資人和公司之間的橋梁。通過6年的發(fā)展，我們部門的人數(shù)已經(jīng)發(fā)展到8人?？梢哉f國內(nèi)沒有一家機構像我們這樣八個人研究基金。

資質(zhì):1。35歲以下，本科以上學歷，市場營銷、金融行業(yè)相關優(yōu)先；2.二級債券市場投資管理經(jīng)驗；3.具有3年及以上證券私募投資公司相關工作經(jīng)驗，做過基金經(jīng)理，投資業(yè)績優(yōu)秀，有工作證明、基金合同等證明文件；4.良好的寫作能力、數(shù)據(jù)分析能力、口頭和書面表達能力、協(xié)調(diào)溝通能力、抗壓能力和風險管理意識；5.有基金從業(yè)資格證書。

私募基金管理人的高級管理人員應具備哪些條件？從事私募證券投資基金業(yè)務的各類基金管理人私募基金管理人，其高級管理人員(包括法定代表人、執(zhí)行合伙人(委任代表)、總經(jīng)理、副總經(jīng)理、合規(guī)/風險控制人等。)應當取得基金從業(yè)資格。各類高級管理人員私募從事非私募證券投資基金業(yè)務的基金經(jīng)理至少有2人具備基金從業(yè)資格，其法定代表人\執(zhí)行合伙人(指定代表)和合規(guī)\風控負責人具備基金從業(yè)資格。

近年來，私募股權基金(PE)發(fā)展迅速，成為資本市場的重要組成部分。然而，法律地位的模糊和監(jiān)管的空白嚴重阻礙了行業(yè)的規(guī)范發(fā)展。特別是監(jiān)管部門還沒有解決，很多部門都在爭奪監(jiān)管權。其中，發(fā)改委和證監(jiān)會的“斗爭”最為激烈。事前監(jiān)管部門主要有:發(fā)改委、證監(jiān)會、商務部、銀監(jiān)會。一、發(fā)改委發(fā)改委等十部門于2006年發(fā)布了《創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)管理暫行辦法》，對創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)的設立方式、投資方向、備案條件、業(yè)務范圍、投資限制、企業(yè)監(jiān)管等進行了原則規(guī)定。

為進一步加強對私募股權基金的監(jiān)管，國家發(fā)改委于2009年發(fā)布了《關于加強創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)備案管理嚴格規(guī)范創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)集資行為的通知》，對創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)的業(yè)務范圍、最低實收資本和承諾資本、投資者人數(shù)、個人投資者最低出資額、高級管理人員任職資格等提出了要求。規(guī)范創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)“代理”投資業(yè)務，加強創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)信息披露和不定期抽查。